حجم گردش پول در دقیقه تقریباً غیرممکن است در یک شهر خاص محاسبه شود، در مورد مقیاس ایالت یا جهان چه می توانیم بگوییم؟ جریان مالی به طور نامحدود از خانه های ضرابخانه به تشک های شهروندان صرفه جو می گذرد. دولت چگونه تعادل مالی لازم را در کشور حفظ می کند و از چه ابزارهایی استفاده می کند؟ سیاست پولی کلاسیک در این مقاله مورد بحث قرار خواهد گرفت و همه جنبه های اصلی آن را در نظر خواهیم گرفت.
کمی درباره اقتصاد کلان
برای درک مکانیسم سیاست پولی، لازم است به اختصار به خود اقتصاد کلان اشاره کرد - این یک شاخه علمی از اقتصاد است که رفتار بازار، عرضه و تقاضا و همچنین سایر پدیده های اقتصادی را به طور دقیق مطالعه می کند. یک دوره زمانی خاص.
اول اینکه بدون اصول آن نمی توان رفتار بازارها را برای یک دوره معین برنامه ریزی و پیش بینی کرد.
ثانیاً، اقتصاد کلان اصل را در بر می گیردمفاهیمی در حوزه مدیریت دولتی و اقتصاد است و همچنین تعامل بین آنها، جمعیت و واکنش به تغییرات بیرونی، در ارتباط با وضعیت، محیط را نشان می دهد. یادآوری این نکته مهم است که اقتصاد کلان یک بازار درون یک کشور است و نه رویه دولت های مختلف. البته تمام نمونه های این مقاله بر اساس نمونه هایی از سیاست پولی فدراسیون روسیه خواهد بود.
مقررات دولتی
برای حفظ تعادل در اقتصاد کشور، دولت از اقدامات نظارتی خاصی استفاده می کند. چنین تأثیری به سرعت و بلافاصله بر چندین عامل است:
- منابع، امور مالی و تولید تنظیم می شود. البته در مقیاس ملی.
- تفویض کار از سلسله مراتب فدرال به منطقه ای.
عوامل اصلی در کار دولت عبارتند از:
- تسلط غیرقابل قبول بخش دولتی بر بخش خصوصی. در غیر این صورت، بخش تجاری خصوصی سقوط خواهد کرد.
- تحریک صنایعی که فقط توسط "تجار خصوصی" نادیده گرفته می شوند.
- وحدت سیاست های اعتباری، مالیاتی و مالی دولتی برای تحریک توسعه و رشد اقتصاد.
- کنترل بر شرایط بحرانی. پیشگیری و کاهش با انتخاب ابزار مناسب.
هم روش های مستقیم برای حفظ ثبات اقتصادی وجود دارد و هم روش های غیرمستقیم. خطوط مستقیم به دلیل خاص بودن نتیجه ای لحظه ای می دهند. اینها ممنوعیت ها و اجازه ها و محدودیت ها، انواع مقررات است. غیر مستقیمتحریک ملایم را پیشنهاد می کند، جایی که نتیجه پس از مدت زمان مشخصی خود را نشان می دهد. این روش ها شامل سیستم مالی و پولی است. آنها اتخاذ تصمیمات خاص بازار را به هر طریقی تحریک می کنند. یکی از روش های چنین تنظیمی، سیاست پولی است که در ادامه بیشتر به آن خواهیم پرداخت.
سیاست مالی
موضوع اصلی اضافه شده به موضوع این مقاله، سیاست مالی دولت است. با سیاست پولی دولت همراه است، تعامل آنها در وضعیت اقتصادی فعلی کشور ما منعکس می شود. برخی از دانشجویان این مفاهیم را اشتباه می گیرند، پس بیایید یک بار برای همیشه روشن کنیم که سیاست مالی یک سیاست دولتی است که هدف آن کاهش نوسانات منفی در اقتصاد و همچنین ایجاد پشتوانه برای جریان یک سیستم اقتصادی با ثبات در کوتاه مدت است.
ابزار در اینجا، بر خلاف سیاست پولی در اقتصاد، پول در قالب درآمدها و هزینه های دولت است. اینها مالیات، نقل و انتقالات و هزینه های خرید دولتی است. این اهرم چندین عملکرد دارد:
- تثبیت بین ارزش تقاضای کل و تولید ناخالص داخلی کشور.
- تعادل کلان اقتصادی، که در آن تمام منابع دولت به طور مؤثر استفاده می شود.
- در نتیجه ثبات قیمت.
سیاست های مالی و پولی خاصیت بازدارنده و محرک دارند. اما آنها از ابزارهای مختلفی استفاده می کنند. ما آنها را برای مقاصد مقایسه ارائه می کنیم.
اموال بازدارنده -استفاده در لحظه "گرم کردن" اقتصاد مورد انتظار است، سپس اقداماتی برای افزایش مالیات و کاهش هزینه های دولت وجود دارد. اغلب از سیاست های انقباضی برای کاهش تورم استفاده می شود.
خاصیت محرک برعکس مورد قبلی است. در این مورد، دولت فعالانه خریدهای عمومی انجام می دهد، مالیات ها را کاهش می دهد، در صورت امکان نقل و انتقالات را افزایش می دهد. در بیشتر موارد، این امر منجر به افزایش حجم تولید در کشور می شود.
سیاست پولی
ماهیت این ابزار دولتی را با جزئیات بیشتر آشکار خواهیم کرد. سیاست پولی انعطاف پذیرتر از سیاست مالی است، زیرا به طور مستقیم بر گردش پول در کشور تأثیر می گذارد. با این حال، شکننده ترین است، زیرا پیش بینی ها و اقدامات نادرست می تواند منجر به تورم یا کاهش تورم شود، که کمتر اتفاق می افتد.
سیاست پولی یک بانک (معروف به سیاست پولی) سیاستی است که بر میزان پول در بازار تأثیر می گذارد تا ثبات قیمت، اشتغال و رشد تولید را تضمین کند. مؤلف آن بانک مرکزی است و مسئولیت اجرای آن را بر عهده دارد. سیاست پولی بخشی جدایی ناپذیر از کل وحدت سیاست اقتصادی دولت است. دو نوع وجود دارد:
- سخت. از مقدار معینی از عرضه پول در اقتصاد حمایت می کند.
- انعطاف پذیر. نرخ بهره ریفاینانس را تنظیم می‌کند، که سایر بلوک‌های اقتصادی و بانک‌های خصوصی از آن دفع می‌شوند.
مانند مورد سیاست مالی و پولیدولت تعدادی ابزار بازدارنده و تحریک کننده جهت گیری دارد. عامل بازدارنده بر مبارزه با تورم به شکل کاهش فعالیت تجاری متمرکز است، به ویژه در طول یک "رونق" اقتصادی استفاده می شود. نرخ بهره در حال افزایش است. محرک زمانی فعال می شود که گردش مالی در حال کاهش است و کشور به "محرک درمانی" در قالب رشد فعالیت های تجاری در برابر بیکاری، افزایش عرضه پول و کاهش نرخ بهره نیاز دارد.
چگونه به وجود آمد؟
سیاست پولی بانک مرکزی در نیمه اول قرن نوزدهم در سرزمین تاریخی اقتصاد کلان، در ایالات متحده آغاز شد. سپس جان تیلور در نوشته های خود از اصطلاح سیاست پولی کشور برای یکسان سازی اقتصاد ایالات متحده و بریتانیا استفاده کرد.
در روسیه دوران پیش از انقلاب، اصطلاح "سیاست پولی" در اوایل دهه 1880 در صفحات نشریات علمی و مقالات اختصاص داده شده به موضوع پول کاغذی وجود داشت. قبلاً در اولین دوره های حوزه اقتصادی و دولتی در دانشگاه ها، کار این علم به تفصیل شرح داده شده است. اقتصاددانان آن زمان شروع به صحبت فعالانه در مورد این پدیده کردند و 20 سال بعد مفهوم "سیاست پولی دولت" توسط مقامات مورد استفاده قرار گرفت.
سیاست پولی به عنوان راهی برای "تحول آسان" جریان نقدی از طریق انعطاف پذیری و کارایی و همچنین استفاده از آن همراه با سیاست مالی دولت توصیف می شود. این نتیجه به این دلیل به دست می‌آید که این ابزار به آرامی و نه تهاجمی، بانک‌ها را به دنبال کردن یک سیاست خاص ترغیب می‌کند. ATاز جمله تأثیر بانک مرکزی بر بانک های تجاری، توانایی تنظیم فعالیت های آنها. این به کاهش اثرات بحران‌ها، مهار افزایش قیمت‌ها و ایجاد رشد اقتصادی بیشتر کمک می‌کند.
در اینجا ذکر اصطلاح بازپرداخت بانک تجاری مفید است.
تأمین مالی مجدد بانک های تجاری به معنای صدور وجوه توسط بانک مرکزی به سایر مؤسسات اعتباری است. البته صدور وجوه «به سود» یا با رعایت یکسری شرایط انجام می شود. همچنین بانک مرکزی در حال تنزیل مجدد اوراق بهادار در پرتفوی بانک های تجاری است. اغلب اینها صورتحساب هستند. این روش ابتدایی ترین روش سیاست پولی بانک مرکزی بود.
اهداف و ویژگی ها
اهداف سیاست پولی به استراتژیک (تعمیم، یکپارچه تر در یک کشور) و تاکتیکی (با بردار جهت خاص) تقسیم می شوند.
استراتژیک: رشد اقتصادی دولت، تثبیت قیمت ها در همه بخش ها، یک سیستم مالیاتی با ثبات که می تواند توسط جمعیت شاغل کشور تسلط یابد.
تاکتیکی: شامل عرضه پول، سود وام، و همچنین نرخ مبادله پول ملی است.
ویژگی های سیاست پولی بانک مرکزی ابزار آن است که عبارتند از:
- تأیید مالی بانک های تجاری.
- خرید و فروش اوراق بهادار و ارزهای خارجی در بازار آزاد.
- تغییر در نسبت ذخایر الزامی.
فواید چیست؟
متفاوتکارشناسان به دلیل ذهنی بودن نظرات، به ترتیب مزیت های متفاوتی را متمایز می کنند، اما اساسی ترین آنها را می توان در میان آنها تشخیص داد.
بدون تاخیر داخلی
این بازه زمانی بین تحقق وضعیت اقتصادی به وجود آمده در دولت تا لحظه تصمیم گیری برای بهبود آن است. از آنجایی که تصمیم خرید و فروش اوراق بهادار دولتی به صورت آنی توسط بانک مرکزی اتخاذ می شود، مشکلی برای فروش مجدد آن به مردم و سایر بانک ها وجود ندارد. البته شایان توجه است که اوراق بهادار مشابه در سایر کشورهای توسعه یافته از قابلیت اطمینان بالا و حداقل ریسک در هنگام دستکاری ابزارهای سیاست پولی برخوردار هستند.
بدون اثر پاک کردن
یک سیاست پولی محرک (در مقایسه با سیاست مالی مشابه) به دلیل کاهش نرخ بهره است که منجر به ازدحام سرمایه‌ها نمی‌شود، بلکه باعث تحریک آنها می‌شود.
کارتون
تأثیر چند برابری نفوذ بر اقتصاد همیشه با سیاست مالی و پولی همراه است. ضریب اول، ضریب بانکی است. سپرده ها را گسترش می دهد، عرضه پول را افزایش می دهد. و دوم رشد مخارج مستقل است، جایی که پس از کاهش نرخ، ارزش کل تولید افزایش می‌یابد.
و معایب؟
تورم نقطه ضعف اصلی است. علاوه بر این، با افزایش عرضه پول، هم در کوتاه مدت و هم در بلندمدت در دسترس هستند. طرفداران مکتب کینزی معتقدند که استفاده از چنین سیاستی تنها در زمان شکاف تورمی در اقتصاد توصیه می شود. اگر رکودی وجود داشته باشد، آن وقت موثرتر است"اتصال" سیاست مالی محرک.
کاستی بعدی سیاست پولی یک تاخیر خارجی قابل توجه است. مشخصه آن دوره از لحظه انجام اقدامات تا لحظه ظهور اولین نتایج مثبت در اقتصاد است. به عنوان مثال، اگر در لحظه "گرم شدن بیش از حد" اوراق بهادار دولتی را بفروشید، ممکن است نتیجه در لحظه رکود بازگردد، این وضعیت فقط بدتر می شود.
ناهماهنگی بین سیاست‌های "پول عزیز" و "پول ارزان". به عنوان مثال، سیاست "پول ارزان" ممکن است به سازمان های اعتباری تجاری ذخایر اضافی بدهد، با این حال، هیچ تضمینی وجود نخواهد داشت که افزایش حجم اعتبار برای جمعیت را به دنبال داشته باشد. ممکن است اشخاص حقیقی و حقوقی به دلیل دیدگاه منفی نسبت به آینده از گرفتن وام بترسند. نگرانی در مورد آینده اقتصاد در هوا خواهد بود. با وجود ابزارهای محرک، چنین احساساتی وضعیت را تشدید خواهد کرد.
استانداردهای دوگانه نرخ بهره و عرضه پول. بانک مرکزی می تواند نرخ یا عرضه پول را در کشور تنظیم کند، زیرا هر دو شاخص تعادل بازار پول را تعیین می کنند. بنابراین، اگر بانک مرکزی از روش اصلی سیاست پولی برای حمایت از ثبات حجم پول استفاده کند، کنترل بر نرخ از بین می رود و در نتیجه بدون توجه به تمایل بانک مرکزی، کاهش می یابد.
در تمرین روسی
اقتصاد کشور ما از ابتدای قرن بیست و یکم تا اولین بحران بزرگ در سال ۲۰۰۸ دارای مدل خاصی از توسعه اقتصادی بود.این نشان دهنده تمرکز بیشتر بر افزایش تقاضای کل از طریق افزایش صادرات بود. بانک مرکزی در این شرایط با اطمینان به نرخ ثابت دلار، روبل را تضعیف کرد تا دارایی های خارجی را خریداری کند، ذخایر طلا و ارز خود را افزایش دهد و نرخ ارز بالای وجوه خارجی را برای تحریک صادرکنندگان حفظ کند. با این حال، در نتیجه، زمانی که بانک دارایی های خارجی را با روبل مبادله کرد، عرضه پول افزایش یافت.
اکنون سیاست پولی دولت روسیه اساساً مبتنی بر وضعیت سیاسی در عرصه خارجی است. علیرغم کلان اقتصادی بودن این عامل، عوامل محیطی به شدت در این وضعیت دخیل هستند. تحریم ها نقاط "غرق" را در اقتصاد دولتی تقویت کرده و به توسعه برنامه های نوآورانه کمک کرده است که به صرفه جویی در بسیاری از منابع و استفاده از آنها با منافع بیشتر کمک می کند. اهداف اصلی سیاست پولی در ارتباط با سطح توسعه ای که دولت در آن قرار دارد تعیین می شود. در بازه زمانی شهریور 1392 تا مرداد 1394، نرخ کلیدی بانک مرکزی تقریباً دو برابر شد. این نشان دهنده پیچیدگی وضعیت اقتصادی در کل است. اکنون وظیفه اولویت بانک روسیه هماهنگ کردن پارامترهای عملیات سیاست پولی خاص و عملکرد سیستم های پرداخت و همچنین بازارها است. در آینده، سیاست پولی در حال بررسی انتقال به یک سیستم حراج واحد در عملیات تامین مالی مجدد با استفاده از انواع دارایی ها است. با این وجود، چگونگی تجلی اقتصاد در آینده نه تنها بستگی دارداز سوی بانک مرکزی، بلکه از ابزارهایی که آنها و دولت در یک زمان انتخاب خواهند کرد، زیرا آشکار است که سیستم چقدر شکننده و متحرک است.
پایان نامه کوتاه
با باز کردن مبحث، می توان فهمید که مقیاس آن در چند صفحه قابل جا نیست، بنابراین کارشناسان کتاب ها و کتاب های راهنمای کامل را جمع آوری می کنند و با دقت تمام مکانیسم های ابزار پیچیده ای مانند سیاست پولی را مطالعه می کنند. پیچیدگی آن در پیامدهای انعطاف‌پذیری است که می‌توانند پس از مدت زمان لازم ظاهر شوند و وضعیت را تشدید کنند.
در واقع، سیاست پولی خیلی زودتر از آنچه این مفهوم آشکار شد ظاهر شد، زیرا حوزه های اقتصاد کلان در قالب علم بلافاصله ارائه نشد. با این حال، اصل کار عرضه پول در ایالت حتی در روم باستان و سایر تمدن های اولیه رعایت شده است، زیرا اصل اصلی در اینجا منطق است - اگر وجوه را حساب نکنید و آنها را مطابق با نیازهای مردم توزیع کنید. در این صورت می توانید به سرعت خزانه را خالی کنید و کشور در هرج و مرج فرو خواهد رفت.
سیاست پولی اعتباری برای هر کشوری قابل اجرا است، بنابراین همه کشورهای جهان با استفاده از مکانیسم های مختلف آن را اعمال می کنند. مشکل چنین فعالیتی در انتخاب مکانیسم منعکس می شود. بنابراین، باید عوامل زمان، تعامل همه بخش‌ها را در نظر گرفت (بهبود در برخی از بخش‌ها همیشه به برخی دیگر تعمیم نمی‌یابد)، و همچنین به یاد داشته باشید که سیاست پولی در تیمی با مالی کارآمدتر عمل می‌کند. ترکیبی شایسته از همه ابزارها به دولت این امکان را می دهد که نه تنها اقتصاد را تثبیت کند، بلکهو آن را در آینده توسعه دهید و "گوشه های" منفی را در قالب بحران تا حد امکان به آرامی برطرف کنید.
